JSL compra a Rodoviário Schio

A JSL (antiga Julio Simões Logística) anunciou há pouco a aquisição de 100% da Rodoviário Schio, especializada em transporte rodoviário de cargas com temperatura controlada — principalmente alimentos.

O valor da operação foi de R$ 405 milhões, sendo que R$ 22 milhões serão pagos em forma de 1,2% das ações da JSL. Segundo Fernando Simões, presidente da JSL, a aquisição vai permitir que a empresa cresça no setor de alimentos, já que a companhia não atua com cargas de temperatura controlada.

Atualmente, esse segmento representa apenas 1,5% dos negócios da companhia. “Era o segmento de menor participação. Esperamos [que o número cresça para] 15%”, diz. O setor farmacêutico também é encarado como uma oportunidade.

Com a compra, a JSL começa a atuar no mercado internacional. Além do Brasil, a Schio tem operações na Argentina, no Uruguai, na Venezuela e no Chile. O faturamento foi de R$ 391 milhões em 2010. Entre os principais clientes da empresa estão Unilever, Danone, Nestlé e Marfrig. José Schio, dono de 12,5% da Schio, passa a exercer cargo executivo e a deter 1,2% das ações da JSL. A operação está sujeita à aprovação em assembleia geral extraordinária de acionistas. Por Fábio Pupo
Fonte:Valor21/11/2011

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Informações adicionais disponiveis no site da JSL.

Sobre a Schio

Fundada em 1969 na cidade de Vacaria, Rio Grande do Sul, e presente nos segmentos de transporte rodoviário, armazenagem e distribuição, a Schio é uma das empresas líderes de logística para produtos de temperatura controlada do Mercosul, com operações no Brasil, Argentina, Uruguai e Venezuela, além de presença no Chile.
A Schio atua nos segmentos de alimentos e bebidas, higiene, limpeza, entre outros e conta com frota de mais de 1.400 ativos operacionais próprios (entre caminhões, cavalos mecânicos e carretas), além de mais de 2.300 veículos de terceiros e operações em 10 centros de distribuição.
A Companhia espera que a aquisição da Schio gere importantes benefícios, dentre os quais:
• Aumento de sua plataforma de serviços logísticos, introduzindo a Companhia no mercado de alimentos e produtos de temperatura controlada em posição de liderança;
• Consolidação ainda maior de uma plataforma única de serviços logísticos no Brasil, ampliando a liderança no mercado nacional e entrada em outros países da América do Sul;
• Ampliação de vantagens competitivas, a exemplo de ganhos de escala ainda maiores na compra e revenda dos ativos e na aquisição dos principais insumos, somados à absorção de expertise e mão de obra especializada; e
• Fortalecimento do relacionamento com os atuais clientes da Schio, com oportunidades de adição de novos contratos (cross-selling), oferecendo serviços do portfólio da JSL à nova base de clientes adicionados.
Em 2010, a Schio apresentou receita líquida de R$327,4 milhões e EBITDA de R$68,5 milhões.

Sobre a Operação

O Contrato prevê a transformação da Schio em uma sociedade por ações, com a consequente aquisição de 100% das ações de sua emissão diretamente pela Companhia (a “Operação”).

valor a ser desembolsado pela aquisição da Schio será de R$250,3 milhões (“Valor da Operação”), correspondente ao valor atribuído à Schio de R$405,0 milhões menos dívida líquida e ajustes no total de R$154,7 milhões, conforme acordado entre as partes. Será retido do Valor da Operação, até 02 de janeiro de 2017, o montante de R$65,0 milhões, que deverá ser corrigido por 100% do CDI, para garantir o pagamento de eventuais passivos e contingências da Schio com fatos geradores anteriores à data de fechamento (“Retenção”).

O Valor da Operação, líquido da Retenção (“Valor Líquido da Operação”), será pago aos atuais acionistas da Schio (“Vendedores”) em duas etapas, da seguinte forma:
• “Compra de Ações” - pagamento aos Vendedores, em dinheiro, em até dois dias úteis da aprovação da Operação em Assembleia Geral Extraordinária (“AGE”) da Companhia, do montante de R$162,1 milhões, equivalente à aquisição de 87,5% do capital da Schio; e
• “Incorporação” - incorporação da Schio pela Companhia. Como consequência da Incorporação, a Companhia passará a deter 100% do capital da Schio. As ações de emissão da Schio serão substituídas por novas ações a serem emitidas pela Companhia. Nos termos do Contrato, a relação de substituição das ações da Schio por ações da Companhia será calculada pela divisão (a) da parcela de 12,5% do Valor Líquido da Operação, (b) por R$9,50, o valor por ação da Companhia acordado para fins da relação de troca. A Companhia ainda se comprometeu a pagar ao vendedor que receberá essas ações, a diferença, se existente, entre 100% da variação do CDI e a valorização das ações da Companhia, no período de 5 anos a contar da data de Incorporação, observados os termos do Contrato.

Para financiar esta Operação, a Companhia contratou um financiamento bancário no montante de R$ 300 milhões, com prazo final para pagamento de 8 anos, sendo os 5 primeiros anos de carência.

A implementação da Operação está condicionada ao cumprimento de obrigações e condições precedentes usuais nesse tipo de operação, incluindo, sem limitação, à aprovação da Operação pela AGE.
Fonte:site da JSL

21 novembro 2011