Senior Solution ensina a estreantes caminho da bolsa

Ideia é incentivar as companhias para que entrem na bolsa

Na contramão do ditado popular, segundo o qual santo de casa não faz milagre, a Senior Solution, empresa brasileira de software para o mercado financeiro, começa a colher os resultados de uma aposta feita a partir de sua própria experiência: prestar consultoria para empresas interessadas em se listar no Bovespa Mais. De acordo com Bernardo Gomes, cofundador e presidente da Senior Solution, a companhia já tem quatro clientes para o serviço.

Conhecido como o primeiro passo para entrar na BM&FBovespa, o Bovespa Mais tem sido um dos mecanismos usados pelo governo para estimular o mercado de capitais no país. A ideia é incentivar as companhias para que entrem na bolsa por meio de um processo dividido em duas etapas: primeiro, uma listagem no Bovespa Mais, sem emissão de ações, como uma forma de ganhar familiaridade com o mercado e seus mecanismos. Depois, uma abertura de capital.

O serviço de consultoria para listagem surgiu por conta da experiência da Senior Solution, que fez o processo no começo de 2012 e em março deste ano realizou sua abertura de capital. Toda a preparação foi feita com base na experiência da Controlbanc, consultoria adquirida em 2010. Segundo Gomes, a listagem foi feita em um prazo curto (três meses) e com investimento que considera baixo (R$ 200 mil). "Por esse valor, nenhuma ação de marketing daria à Senior a visibilidade que ela teve com todo o processo", disse.

A Senior Solution só revela o nome de um dos clientes do novo serviço - o primeiro, segundo Gomes: a gaúcha Altus, que desenvolve sistemas de automação industrial, e pediu registro de companhia aberta na Comissão de Valores Mobiliários (CVM) na semana passada. O ingresso no BM&FBovespa é uma das exigências previstas em contrato com o braço de investimento em participação em empresas do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES), o BNDESPar, que fez um aporte na Altus de R$ 17,5 milhões em fevereiro de 2011 e tem 39% de seu capital.

Gomes disse que o contato com a Altus começou por conta do sócio em comum, o BNDESPar, que detém 12,04% das ações da Senior. "Eles nos apresentaram a Altus, que a princípio estava interessada em saber como foi a nossa experiência de listagem, e pouco tempo depois voltou com um pedido de proposta comercial formal", disse.

O executivo estima que existem algumas centenas de companhias com potencial para listagem no Bovespa Mais que poderiam se tornar clientes da companhia. "Os bancos não têm tanto interesse em fazer só a listagem porque nesse processo não é pago o bônus de sucesso comum em aberturas de capital. Queremos aproveitar essa oportunidade", disse Gomes.

A consultoria da Senior custa a partir de R$ 200 mil e pode ser contratada por empresas de diferentes setores. O processo pode custar mais se for necessário contratar serviços de advogados e auditorias. O prazo para conclusão também depende de como o cliente está estruturado - se já tem conselho formado, balanço auditado etc. "Pedimos uma semana de prazo para fazer um diagnóstico da companhia antes de apresentar um orçamento", disse.

Embora sem citar valores, Gomes disse acreditar que o novo serviço pode ter impacto positivo nas receitas de consultoria da Senior. No balanço de 2012, consultoria em geral registrou queda de 30,5%, respondendo por R$ 4,3 milhões da receita de R$ 46,2 milhões da Senior no período.

Para melhorar os resultados, o executivo disse que a estratégia é integrar algumas das atividades que estão em consultoria às áreas de software e serviços. Com isso, a área de consultoria ficará apenas com projetos "puros", como os de listagem no Bovespa Mais e outros que ainda serão criados. Por Gustavo Brigatto Valor economico
Fonte: interjornal 16/04/2013

16 abril 2013