FUSÕES E AQUISIÇÕES - DESTAQUES DA SEMANA 31/dez/2018 a 06/jan/2019

Divulgadas 12 operações de Fusões e Aquisições com destaque pela imprensa na semana de 31/dez/2018 a 06/jan/2019.  Envolvem direta ou indiretamente empresas brasileiras de  8 setores.

ANÁLISE DA SEMANA
                                                             
Principais transações

NEGÓCIOS DA SEMANA

"Market Movers" - Brasil

• Selbetti faz a nona aquisição em quatro anos  - A companhia fez mais uma aquisição no estado paulista. Assinou parceria com a LSK, adicionando mais R$ 24 milhões ao faturamento anual. No ano passado já tinha agregado a Coppy Suply ao negócio.  09/01/2019
• Omega Geração compra Complexo Eólico Assuruá por R$1,9 bi - A Omega Geração , uma das empresas líderes em energia renovável no Brasil, assinou acordo definitivo para adquirir 100 por cento do Complexo Eólico Assuruá, no interior da Bahia, por 1,9 bilhão de reais, junto ao FIP IEER, Fundo de Investimentos em Participações responsável pelos investimentos da Companhia de Energias Renováveis (CER), informou a empresa em comunicado. 31/12/2018

"Market Movers” - Exterior

• Gigante farmacêutica Bristol-Myers Squibb adquire Celgene por US$ 74 bi - A Bristol-Myers Squibb (BMS) anunciou nesta quinta-feira (3) a aquisição de parte do pacote acionário da Celgene, uma das maiores empresas de produtos biotecnológicos dos Estados Unidos, por 74 bilhões de dólares, segundo comunicado da gigante farmacêutica.  Após a compra, que será feita parte em dinheiro, parte em ações, "os acionistas da Bristol-Myers Squibb teriam cerca de 69% da empresa, e os da Celgene, cerca de 31%", explica a nota. 03/01/2019

HUMORES & RUMORES

M & A - VENDA

• Cemig busca vender fatias em 5 blocos de óleo e gás na BA e MG em 18 de janeiro - Parcelas nos blocos em questão (SF-T-104, SF-T-114, SF-T-120, SF-T-127 e REC-T-163) serão vendidas em conjunto, e o lance mínimo por elas será de R$ 20,5 milhões. A elétrica mineira Cemig vai realizar uma oferta pública de participação em cinco blocos para exploração de petróleo e gás em 18 de janeiro, quatro deles na Bacia do São Francisco, no Norte de Minas Gerais, e um na Bacia do Recôncavo, na Bahia, disse à Reuters um executivo da companhia.04/01/2019

IPO

• Caixa Econômica Federal deve fazer IPOs de 2 subsidiárias ainda em 2019, diz futuro CEO - Banco deve vender participação minoritária de subsidiárias que serão listadas na bolsa. O futuro presidente da Caixa Econômica Federal, Pedro Guimarães, disse nesta quarta-feira (02/01) que a estatal deve abrir o capital de pelo menos duas subsidiárias ainda em 2019. Guimarães, que tomará posse na próxima segunda-feira, também afirmou, após participar da cerimônia de transmissão de cargo do ministro da Economia, Paulo Guedes, que a Caixa deve vender participação minoritária de subsidiárias que serão listadas na bolsa.  02/01/2019
• Fusões e aquisições e IPOs vão retomar crescimento acelerado até 2021 - Operações de fusão e aquisição e abertura de capital represadas durante os anos de crise e eleição devem resultar num período de crescimento acelerado nessas áreas até 2021, de acordo com o relatório de previsões que o escritório Baker McKenzie acaba de concluir com a Oxford Economics (OE). A expectativa é de que haja aumento de cerca de 30% nos negócios de compra e venda entre empresas e de quase 80% no volume financeiro movimentado pelas ofertas iniciais de ações (IPOs, na sigla em inglês). Segundo Lara Schwartzmann, sócia do Trench Rossi Watanabe, parceiro do Baker no Brasil, enquanto as fusões e aquisições (M&A) que aconteceram em 2018 foram feitas marcadamente por brasileiros, para o próximo ano deve haver maior presença de estrangeiros. O escritório tem percebido demanda crescente já neste ano, estimulada pelo câmbio favorável, sobretudo nas áreas de tecnologia e energia, além de consumo, saúde e educação. O relatório indica que as operações de M&A devem passar de US$ 35 bilhões para US$ 46,8 bilhões, entre 2018 e 2019. Até 2021, a expectativa é de que cheguem a quase US$ 50 bilhões. Já o número de acordos passará de 347 para 451 entre este ano e o próximo, superando os 600, até 2021. As aberturas de capital, que movimentaram US$ 3,1 bilhões neste ano, chegarão a US$ 5,5 bilhões no próximo. Até 2021, serão US$ 5,9 bilhões.  30/12/2018

RELAÇÃO DAS TRANSAÇÕES

• Cade aprova operação societária na Café do Brasil - A superintendência-geral do Conselho Administrativo de Defesa Econômica (Cade) aprovou a operação de compra pela Café do Brasil — holding controlada pelo Pátria Investimentos — de 100% das ações da Gran Coffee e da Brasil Espresso.  .. 31/12/2018
• Operação envolvendo embalagens de vidro recebe parecer favorável - A operação na qual a Schott, uma fabricante de embalagens de vidro utilizadas nas indústrias farmacêutica, pretende adquirir da Eurofarma os ativos utilizados na fabricação de frascos recebeu parecer favorável para ser aprovada pela Superintendência-Geral do Conselho Administrativo de Defesa Econômica (Cade). Esse negócio que foi iniciado em setembro de 2018 foi encaminhado para o órgão antitruste, em Brasília, por envolver um grupo da Alemanha com faturamento.. Leia mais em valoreconomico 31/12/2018
• Omega Geração compra Complexo Eólico Assuruá por R$1,9 bi - A Omega Geração , uma das empresas líderes em energia renovável no Brasil, assinou acordo definitivo para adquirir 100 por cento do Complexo Eólico Assuruá, no interior da Bahia, por 1,9 bilhão de reais, junto ao FIP IEER, Fundo de Investimentos em Participações responsável pelos investimentos da Companhia de Energias Renováveis (CER), informou a empresa em comunicado. O Complexo Assuruá tem capacidade instalada de 303 MW e é formado por 13 centrais eólicas vencedoras dos Leilões de Energia de Reserva (LER) de 2013 e 2014, com início da operação comercial em abril de 2016 e fevereiro de 2018, respectivamente, segundo detalhou a companhia. A transação está sujeita ainda a condições habituais de fechamento, incluindo aprovação da autoridade antitruste brasileira (Cade), desembolso de financiamentos e consentimento de credores. 31/12/2018
• Springs, dona da Coteminas, anuncia fusão com Keeco nos EUA  - A Springs Global, controladora da Coteminas e dona das redes MMartan, Artex e Casa Moyses, fechou acordo com a Keeco, empresa americana de produtos para o lar, para combinar suas operações na América do Norte. Como parte do acordo, a Springs Global receberá US$ 90 milhões em dinheiro, no fechamento da transação, e US$ 36 milhões em ações da operação combinada com a Keeco. Nesse processo, a operação América do Norte da Springs Global foi avaliada em US$ 126 milhões. A operação está sujeita ao cumprimento de determinadas condições precedentes.  29/12/2018
• Cosan tem fintech com Ernesto Correa - Sócios combinam experiência em tecnologia e uma grande massa potencial de clientes. A onda do momento é ter a conta bancária no celular. O Grupo Cosan, um grande grupo empresarial com negócios nas áreas de energia, logística, infraestrutura e gestão de propriedades agrícola, acaba de lançar uma fintech em parceria com do grupo Manzat, do empresário gaúcho Ernesto Corrêa. Segundo revela o Brazil Journal, o Payly será uma carteira virtual que permite pagamentos por meio de QR Code e transferências via celular. Até aí, nada demais. Existem meia dúzia de outras fintechs no país com esse modelo de negócio no momento. O interessante é o tipo de sinergias entre as empresas da Cosan e da Manzat, e como elas podem cacifar o negócio. Corrêa, que tem 25% da Payly, bancou a fundação e o crescimento da GetNet, uma das primeiras empresas a desafiar o duopólio da Visa e Mastercard em adquirência de cartões, vendida por R$ 1 bilhão para o Santander.Ao todo, mais de 20 milhões de clientes são atendidos diariamente pelas empresas do conglomerado: os postos Shell (nos quais a Cosan é sócia por meio da Raízen), a Comgás, a Rumo e a Moove, de lubrificantes. 09/01/2019
• Stratus compra cadeia farmacêutica Poupafarma - O fundo de investimento Stratus SCP Brasil Coinvestimento II (Stratus) adquiriu 100% da Investfarma SA, empresa que controla a rede de farmácias Poupafarma, além de outras empresas coligadas. A Stratus teria comprado todas as empresas que compõem a Investfarma, em uma série de operações aprovadas pelo Conselho Administrativo de Defesa Econômica (CADE). Em outubro de 2018, o CADE aprovou a aquisição da Farma Participações, argumentando que a concorrência não seria afetada por essas incursões, considerando a participação da Stratus em outros setores, como academias, empresas de coleta e transporte privado.  03/01/2019
• Rede espanhola de lavanderia Mr Jeff chega ao Brasil com aquisição da Lava e Leva - A startup espanhola Mr Jeff – plataforma online e rede de serviços de lavanderia e tinturaria – anuncia a aquisição da Lava e Leva, a maior franquia de lavanderia do Brasil, com mais de 350 pontos de venda. Com mais de 20 unidades já comercializadas no país, o investimento para a compra das operações da rede brasileira representa a chegada da Mr Jeff ao maior mercado da América Latina e um dos maiores do mundo. O Brasil é o 7º país em que a empresa espanhola possui atuação – além da Espanha, Argentina, Chile, Colômbia, México e Peru já possuem unidades Mr Jeff. Por sua tradição e espaço que ganhou entre os consumidores brasileiros, a marca Lava e Leva será mantida. Junto do anúncio da aquisição da Lava e Leva, a Mr Jeff acaba de receber uma rodada de financiamento Série A de US$ 12 milhões liderada pelo fundo All Iron Ventures.  Já contabilizando a operação brasileira, a Mr Jeff encerra o ano com um total de mais de 1 mil franquias e projeta terminar 2019 com operações em 30 países. A equipe passa por grande crescimento e agora tem mais de 150 colaboradores diretos e mais de 2400 indiretos. 10/01/2019
• Ex-alunos de Harvard investem na Celero - A empresa é acelerada por Endeavor e Sebrae desde março de 2018. A Celero funciona como um departamento financeiro terceirizado online em pequenas e médias empresas. Foto: Divulgação. A Celero, empresa de Curitiba, foi escolhida para receber um investimento do Harvard Business School Alumni Angels of Brazil (HBSAAB), organização de ex-alunos brasileiros de Harvard. “Entramos numa fase de amadurecimento do nosso negócio esse ano e decidimos captar inicialmente com a Harvard justamente por eles serem criteriosos. É uma instituição global, com sede no Brasil e que em todo o mundo apoia pouco mais de 100 instituições. Entendemos que ter eles como nossos investidores anjo nos credencia para conversar com os principais fundos de venture capital em um segundo momento”, comenta João Tosin, CEO da Celero. A empresa foi avaliada pela HBSAAB em R$ 10 milhões e já é acelerada por Endeavor e Sebrae desde março de 2018. 18/12/2018
• Selbetti faz a nona aquisição em quatro anos  - Não seremos verdadeiramente grandes no Brasil se não formos fortes em São Paulo. A frase é do presidente da Selbetti Gestão de Documentos, Luiz Selbach. Com esta perspectiva, a companhia fez mais uma aquisição no estado paulista. Assinou parceria com a LSK, adicionando mais R$ 24 milhões ao faturamento anual. No ano passado já tinha agregado a Coppy Suply ao negócio. Desde 2015, a Selbetti já comprou nove empresas nas regiões Sul e Sudeste do país. E, em fevereiro, deverá ser anunciada outra aquisição, também no mercado paulista. A Selbetti tem 70 mil máquinas alugadas e expandiu-se à ordem de 28% o ano, em média, nos três últimos anos. Em 2018 faturou R$ 150 milhões, tendo atualmente 540 funcionários. O objetivo para 2019 é chegar aos R$  200 milhões e, em 2020, a meta é chegar a receita de R$ 250 milhões. 09/01/2019
• Mirabaud Asset Management adquire a gestora de ativos brasileira Galloway Gestora de Recursos - Mirabaud Asset Management (MAM), a unidade de investimento do gestor de ativos suíço Mirabaud Group, adquiriu a gestora de ativos brasileira Galloway Gestora de Recursos. Os termos financeiros do acordo não foram divulgados. As entidades adquiridas manterão sua equipe de gerenciamento existente. A Galloway opera o fundo de alto rendimento dos mercados emergentes de Galloway. O veículo é co-gerido por Nathan Shor Gliksman e Ulisses Russo de Oliveira. O fundo continuará a operar com a mesma estratégia. 19/12/2018
• Positivo compra fabricante de computadores Accept - A Positivo Tecnologia anunciou nesta quarta-feira a compra de 80 por cento da fabricante de computadores e equipamentos de armazenamento de dados. Accept em uma operação que prevê desembolso de até 51 milhões de reais. A Accept fabrica e vende servidores e storages, além de produtos como Mini PCs, thin clients e desktops, afirmou a Positivo. A empresa teve faturamento de 81 milhões de reais em 12 meses até o final de setembro do ano passado. O crescimento médio anual da receita foi de 25 por cento nos últimos três anos. 02/01/2018

RELATÓRIOS - DESTAQUES DA SEMANA

• SEMANA ANTERIOR >>> 24 a 30/dez/2018>>>
• FUSÕES E AQUISIÇÕES: 70 TRANSAÇÕES REALIZADAS EM NOVEMBRO/18
• TI - RADAR de Fusões e Aquisições, em novembro/2018

QUEM, O QUÊ, QUANDO, QUANTO, COMO e POR QUÊ

 A pesquisa FUSÕES E AQUISIÇÕES - DESTAQUES DA SEMANA tem o propósito de captar o “clima” do mercado das operações de Fusões e Aquisições bem como sinalizar suas principais tendências. Trata-se da compilacão semanal das notícias visando tornar mais acessíveis e conhecidos os negócios de fusão, aquisição e venda realizados entre empresas com atuação no Brasil. Todas as informações sobre os negócios citados no presente relatório são obtidos a partir de notícias publicadas pela imprensa e divulgadas no “estado" pelo blog FUSOESAQUISICOES.BLOGSPOT http://fusoesaquisicoes.blogspot.com.br, não sendo feita qualquer verificação quanto à sua veracidade, precisão ou integridade do conteúdo. Sempre que possível, serão mencionados os nomes dos compradores – investidor estratégico ou fundos de private equity, dos vendedores, a tese de investimento e principais “value drivers”, o valor da transação, forma de pagamento, múltiplos praticados (Valor da Empresa/EBITDA, Valor da Empresa/Receita) etc. Muitas vezes a notícia não é clara a respeito dos valores/forma de pagamentos e respectivos múltiplos. É bem-vinda toda e qualquer contribuição para tornar as informações mais precisas e transparentes. Caso o conteúdo estiver em desacordo, nos contate que estaremos retirando o mesmo ou corrigindo a respectiva  informação. Blog FUSÕES & AQUISIÇÕES